Clases limpias de fondos

Fondos de clase i

Hay más de 3.500 fondos de inversión en nuestra plataforma Wrap. Más de 400 de ellos son clases de acciones superlimpias. Las inversiones en fondos asegurados están disponibles para Onshore Bond, SIPP e International Portfolio Bond.

Standard Life Savings Limited está registrada en Escocia (SC180203) en 1 George Street, Edimburgo, Reino Unido, EH2 2LL. Standard Life Savings Limited está autorizada y regulada por la Financial Conduct Authority.

Tanto el Wrap SIPP como el Wrap Onshore Bond son ofrecidos por Standard Life Assurance Limited, que forma parte del Grupo Phoenix. Standard Life Assurance Limited está registrada en Escocia (SC286833) en Standard Life House, 30 Lothian Road, Edimburgo, EH1 2DH. Standard Life Assurance Limited está autorizada por la Autoridad de Regulación Prudencial y regulada por la Autoridad de Conducta Financiera y la Autoridad de Regulación Prudencial.

Wrap Offshore Bond es proporcionado por Standard Life International dac, que forma parte del Grupo Phoenix. Standard Life International dac es una sociedad de actividad designada limitada por acciones y registrada en Dublín, Irlanda (408507) en 90 St Stephen’s Green, Dublín. Standard Life International dac está autorizada y regulada por el Banco Central de Irlanda y sujeta a una regulación limitada en el Reino Unido por la Autoridad de Regulación Financiera. Los detalles sobre el alcance de su regulación por la Autoridad de Conducta Financiera están disponibles bajo petición.

Clases de acciones sucias

En la inversión en fondos de inversión, el viejo dicho de que los costes elevados indican calidad no podría estar más lejos de la realidad. No hay pruebas de que el pago de una comisión más elevada se traduzca en mayores rendimientos. En todo caso, es posible que el gestor de un fondo de alto coste asuma más riesgos en un intento de obtener una mayor rentabilidad. Si los movimientos arriesgados del gestor no dan resultado, usted habrá desembolsado más dinero en costes y habrá sufrido pérdidas de capital.

Para evitar esta situación, debe considerar qué clase de participaciones de fondos de inversión le conviene. La clase de participaciones ayuda a determinar qué tipo de comisiones pagará cuando invierta en un fondo de inversión.

Las empresas de fondos de inversión pueden tener siete o más clases de participaciones para un fondo concreto. Sin embargo, hay tres tipos principales de clases de fondos de inversión: A, B y C. También se conocen como acciones A, acciones B y acciones C.

Las acciones B tienen una comisión de venta diferida o contingente. Esta comisión se paga cuando usted vende acciones un determinado período de años después de la compra original. Estas acciones suelen ser adecuadas para inversores con un efectivo limitado y un horizonte de inversión a largo plazo.

Explicación de las clases de fondos

Las participaciones de clase C son un tipo de participaciones en fondos de inversión. Las participaciones en fondos de inversión se dividen en varias clases. Las tres clases principales son las participaciones de Clase A, las de Clase B y las de Clase C. Cada una de estas clases de participaciones en fondos de inversión se distingue por su carga y estructura de comisiones específicas.

La principal diferencia entre las acciones de Clase C y las dos clases mencionadas es que las acciones de Clase C son de carga nivelada. Esto significa que no hay carga inicial y, normalmente, tampoco final. Así pues, el importe total de una inversión se destina a la compra de acciones. Nada de ello se agota con una comisión. En cambio, el inversor que compra participaciones C paga al fondo de inversión una comisión anual.

Los fondos de inversión también cobran una comisión de gestión y comisiones 12b-1. Esta última comisión se refiere a la compensación pagada a los intermediarios por la distribución y comercialización de un fondo de inversión. La comisión de gestión suele ser la misma para todas las clases de acciones de un fondo. La comisión 12b-1 puede variar de una clase a otra.

Los fondos de inversión cobran una carga inicial, o comisión de venta, cuando un inversor adquiere acciones de la Clase A. Esto significa que un porcentaje específico de la comisión de venta se aplica a cada clase de acciones. Esto significa que un porcentaje específico de la inversión del inversor se utiliza para pagar una comisión. Esta carga inicial puede oscilar entre el 5% y el 8,5% o más. Las acciones de Clase A también conllevan comisiones operativas y de gestión y una comisión 12b-1 (aunque suele tener la comisión 12b-1 más baja de las tres clases). También es posible que se aplique una comisión de venta basada en los activos del 0,25%.

Acciones limpias

Me llamó la atención un artículo publicado en el blog de un consejero de inversiones. El autor del artículo se esforzaba en denunciar las acciones de clase F de los fondos de inversión basados en comisiones y aconsejaba a sus lectores que las evitaran. La empresa de asesoramiento de inversiones en la que trabaja tiene una buena reputación, ya que atiende a clientes con grandes patrimonios y, por lo general, la mayoría de los asesores de inversiones estarían a favor de los acuerdos basados en comisiones, ya que los asesores de inversiones privados cobran prácticamente los mismos tipos de comisiones que nosotros. Como su artículo era tan inusual, decidí examinar las cuestiones que planteaba.

Muy pronto, los reguladores de valores canadienses decidirán si seguiremos utilizando el actual sistema de dos modelos, basado en comisiones y honorarios, o si Canadá prohibirá efectivamente todas las comisiones, como el Reino Unido y Australia, para la compra de acciones, bonos, fondos de inversión y otros valores. Las comisiones han existido durante siglos, pero dependiendo de cómo vayan las cosas, muchas comisiones en Canadá podrían desaparecer pronto por completo. Si se prohíben las comisiones, el único modelo de negocio que quedará será el de las comisiones.